Кредитный риск, связанный с внебалансовыми статьями, распределяемый по капиталу 1-го и 2-го уровней. Схема, предусмотренная Ба-зельским соглашением, также включает внебалансовые позиции. Внебалансовые потенциальные риски конвертируются в балансовые кредитные риски путем применения к различным типам инструментов и операций соответствующих коэффициентов конверсии. Эти коэффициенты рассчитываются на основе оценок вероятности дефолта.

Коэффициенты кредитной конверсии по основным внебалансовым категориям определяются следующим образом:

• финансовые обязательства (например, кредиты «стэнд-бай» и кредитные линии) со сроком погашения до одного года или могущие быть приостановленными в любой момент без предварительных условий (0%);

• краткосрочные, самоликвидирующиеся, связанные с торговлей условные статьи, например документарные аккредитивы с товарным обеспечением (20%);

• некоторые связанные с конкретными сделками непредвиденные статьи, такие как контрактные гарантии, гарантии предложения, поручительства, резервные аккредитивы; программы выпуска евронот и «револьверные» кредитные программы; другие обязательства, такие как формальные кредиты «стэнд-бай» и кредитные линии со сроком погашения более одного года (50%);

• прямые кредитные субституты, такие как общие гарантии по задолженности (например, резервные аккредитивы, служащие финансовыми гарантиями по кредитам и ценным бумагам) и переводные векселя (например, индоссаменты); соглашения с обратным выкупом; форвардные покупки активов (100%).

Метод взвешивания активов и внебалансовых позиций по риску является важным шагом к повышению объективности при оценке адекватности капитала банка. Простота этого метода позволяет применять его в банковских системах, находящихся на ранних стадиях развития. Однако простое взвешивание активов дает лишь приблизительное измерение экономического риска, главным образом по той причине, что эта методология не позволяет учитывать различные риски дефолта.

Кредитный риск, связанный с производными инструментами, распределяемый по капиталу 1-го и 2-го уровней. В 1995 г. в Базельское соглашение было внесено дополнение, касающееся форвардных контрактов, свопов, опционов и подобных им производных инструментов. В операциях с этими инструментами банки подвергаются кредитному риску в размере не всей номинальной стоимости контрактов, а только потенциальной стоимости восстановления денежных потоков в случае дефолта встречной стороны. Оценка риска всех производных инструментов имеет единую теоретическую основу, согласно которой суммы «кредитного эквивалента» зависят от сроков соответствующего контракта и степени неустойчивости ставок и цен, характерной для данного типа инструмента. При оценке достаточности капитала производные инструменты конвертируются по той же методике, что и другие виды внебалансовых позиций. В табл. 6.1 представлены весовые коэффициенты, используемые в качестве множителей.